증권투자권유자문인력 정리 - 1과목 3장 기술적 분석

기술적 분석 = 차트 리딩 = 과거의 흐름을 통해 향후 주가를 예측하는 방법

도표의 종류

• 미국식 : 고가, 저가, 종가만 있음, 시세 강약 판별 힘듦
• 일본식 : 고가, 저가, 시가, 종가 4개 / 시가 종가의 차이 기준으로 붉은색 봉, 푸른색 

다우 이론

• 평균주가 개념이 전체 주가흐름을 정확히 반영한다는 가정
• 장기 추세 진행 과정
  • 강세국면 : 매집국면(강세 제1국면) -> 상승국면 (강세 제2국면) -> 과열국면 (강세 제3국면)
  • 약세국면 : 분산국면(약세 제1국면) -> 공포국면 (약세 제2국면) -> 침체국면 (약세 제3국면)
  • 상승국면에서 기술적 분석가의 수익률이 가장 크다
  • 일반투자자는 매집 상승 국면에 공포, 과열 분산 공포 국면에 확신, 침체 국면에 공포를 느낀다.
  • 전문투자자는 상승 국면에 점차 매도, 과열 국면에 매도, 공포 국면에 점차 매수, 침체 국면에 매수한다.

엘리엇 파동 이론

• 주가는 연속적인 8개 파동이 사이클을 이루며 상승과 하락을 반복한다는 이론
• 상승 5파와 하락 3파
• 충격파동 : 전체 시장의 움직임과 같은 방향 (상승 1, 3, 5번 / 하락 a, c)
• 조정파동 : 전체 시장의 움직임과 반대 방향 (상승 2, 4번 / 하락 b)
• 일반적으로 거래량이 많이 나타나는 것은 3번 파동

엘리엇 파동 이론 (이미지 출처 : 업비트 투자자보호센터)

사께다 전법

• 삼공 : 고가권 출현, 하락 신호 
• 삼병
  • 적삼병 : 바닥권 출현, 상승 신호, 양선 3개 연이어 형성
  • 흑삼병 : 고가권 출현, 하락신호, 음선 3개 연이어 형성
• 삼산 : 하락전환신호
• 삼천 : 상승전환신호
• 삼법 : 휴식기간, 매입 매도 시점 포착을 위한 관망

사께다 전법 (이미지 출처 : [1])

 

캔들 차트 분석

• 아래 그림 차트의 이름과 모양을 외워야 함

캔들 차트 분석

추세 분석

• 일정 기간 동안에 같은 방향으로 움직이려는 경향을 활용하여 추세를 파악
• 저항선, 지지선, 이동평균선
  • 이동평균선
    • 정배열 : 단기 > 중기 > 장기이동평균선 순서로 높음
    • 골든크로스 : 단기이동평균선이 장기이동평균선을 상향 돌파, 매수 신호

패턴 분석

• 반전형 패턴, 지속형 패턴, 갭, 되돌림
• 반전형

머리어깨형, 역머리어깨형 (이미지 출처 : [2])

이중 천정형, 이중바닥형 (이미지 출처 : [2])

삼중 천정형, 삼중 바닥형 (이미지 출처 : [2])

원형 천정형, 원형 바닥형 (이미지 출처 : [2])

상승 브이자형, 역 브이자형 (이미지 출처 : [2])

• 지속형

삼각형, 상승삼각형 (이미지 출처 : [2])

사각 깃발형과 삼각 깃발형 (이미지 출처 : [2])

쐐기형 (이미지 출처 : [2])

직사각형 (이미지 출처 : [2])

• 섬꼴반전 : 추세 전환을 의미, 소멸갭과 돌파갭 동반, 추세가 얼마 동안 멈춘다는 신호
• 트라이던트 시스템 : 되돌림 현상을 이용하는 거래 기법
  • 매입 시점 : 예상되는 새로운 추세의 25% 지점
  • 매도 시점 : 예상되는 새로운 추세의 75% 지점
  • 천장이나 바닥권을 확인하는 것이 중요한 게 아니라, 매매 시점이 중요함

지표 분석

출처

[1] https://m.blog.naver.com/PostView.naver?isHttpsRedirect=true&blogId=startinwood&logNo=110112787620

[투자 기법] 혼마 사께다 전법 VS 엘리어트 파동 이론

[2] https://www.nanumtrading.com/fx-%EB%B0%B0%EC%9A%B0%EA%B8%B0/%EA%B8%B0%EC%88%A0%EC%A0%81-%EB%B6%84%EC%84%9D/07-%EB%B0%98%EC%A0%84-%EC%A7%80%EC%86%8D%ED%98%95-%ED%8C%A8%ED%84%B4/

07 반전, 지속형 패턴 | NANUM TRADING